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教師節即將來臨，但是教職人員在少子化下，不再被視為鐵飯碗，且未來將取消軍教薪資所得稅免稅，軍教人員未來最好靠自己投資理財來彌補，其中以定期定額投資基金或是有保本機制的變額年金保險最適合。

　保德信投信理財中心協理詹千慧表示，目前還不知道取消軍教薪資免稅會在何時開始實施，但年輕老師可支配的金錢，肯定是會因為要被課稅而變少，因此更應該利用自己本身的優勢，積極投資理財。

　雖然教職人員的調薪幅度不若民間企業般彈性，但是相對而言收入較為穩定，不用擔心裁員或減薪問題，最適合的投資方式就是基金定期定額，特別是目前國內外的經濟環境都處於相對低迷，若從現在開始進場投資，必可爭取相對較低的基金單位成本，讓自己在投資的第一步先佔有理想位置。

　至於軍公教人員偏好的保險商品，則以投資型保單中的變額年金較適合。多數保險公司以變額年金作為退休主打商品，該類商品主要是透過連結報酬較為穩定的投資標的，這些標的由保險公司篩選設定，有些則是保戶可以調整投資比例，來累積保單價值作為退休金來源且兼顧壽險保障。

　尤其今年市場上推出一些具有保本機制的變額年金險，適合屬性偏保守的族群。包括國泰、南山、宏利、中泰等，都推出附保證的投資型保險，提供保本或保證收益功能。

　這類保單保證的部分，主要分成保證最低收益或是每年保證給3~5％複利的「保賺」機制，以及保證提領總額的「保本」機制。

行政院正式核定，個人海外所得全年超過新台幣100萬元時，自99年1月1日起，須併入最低稅負計算課徵20%所得稅。財政部表示，凡是未曾向中華民國繳納稅款的海外所得，包括證券投資、土地交易、銀行存款利息等，全部都在課稅之列。

海外所得課稅原定98年開徵，財政部長李述德曾表示，有意延後一年，現經行政院正式核定延到99年起課稅。財政部去（96）年7月，即已向中央銀行尋求協助，著手建立個人海外所得資料庫。依據達成的合作協議，包括信託、證券、保險與證券投資等金融事業，都需提供個別投資人的結匯資料，交由中央銀行負責整合建檔後，以做為財政部課徵海外所得稅的基本依據。

至於海外所得的課稅範圍並不包括大陸的來源所得，財政部表示，所得發生地如為大陸，不論金額多寡均免計入最低稅負。因為現行稅法規定，個人來自大陸的所得，原本每年即需向中華民國政府申報繳稅。

除大陸地區收益外，國人在香港、澳門或美、日等全球各國或地區的所得，只要未向台灣政府報稅者，99年起，合計海外所得超過新台幣100萬元，都要計入最低稅負基本所得額，與在台應稅所得、非現金捐贈、免稅保險給付、員工分紅配股及未上市櫃股票收益等併計，總額超過600萬元以上，即需課徵20%所得稅。

財政部舉例，甲在99年擁有海外基金投資收益30萬元、處分不動產收入50萬元，因為未達100萬元的起徵門檻，甲在海外總計80萬元的所得，完全不必併入最低稅負申報。

若甲除了80萬元的海外基金與不動產處分收益之外，還有出租不動產、銀行存款等總共30萬元，合計海外所得已達110萬元，甲在民國100年申報99年所得稅時，即需將其海外所得，併入最低稅負基本所得額計算，總額超過600萬元時，包括110萬元的海外所得在內，就要繳交20%的最低稅負所得稅。

在行政院核定個人海外所得確定將自99年起課稅後，財政部最快明（98）年將陸續發布相關的計稅規定，以供課稅之用。

勞保以多報少的情況一直都存在，只是因為大家對勞保的關注，主要都集中在退休金的部分，因此勞保新制的年金給付以「加保期間最高的60個月的月投保薪資平均計算」，給予勞資雙方更多「你情我願」的調整空間。

由於勞保保費負擔比例，是雇主付70％，勞工自付20％，政府補助10％。因此，有些雇主會以多報少來減少保費支出。

在沒有保險事故發生時，一般都不會注意投保薪資多寡，只有保險事故發生時，或是到請領老年給付時才會發現，投保薪資以多報少，對給付的影響頗大。

尤其，處在現今就業市場不景氣的時代，工作者想要從一而終的困難度相當高，因此像與勞保一起收費的就業保險，提供的失業給付和職業訓練津貼等，也都和勞保的投保薪資息息相關。

如果雇主表示，調降勞保投保薪資不影響勞保老年給付，且勞雇雙方都可以節省保費時，千萬要考慮清楚，因為不是所有的人都可一路平安的到60歲順利領老年給付，而依照實際的薪資投保（最高投保級距43900元），就是希望遇到生老病死時，都可以由保險獲得一些支持。

許多上班族靠投資基金打造退休理財計劃，銀行理專表示，由於全球股市波動加大，最近不少上班族打電話詢問「原先賴以養老的基金套牢怎麼辦？要停扣嗎？」銀行建議，以全球型基金代替單一市場或產業基金，同時增加債券部位，才能安然度過這波金融風暴。

金融業者建議，投資人可把買進的基金分為單筆以及定期定額來看，若是單筆投資，可先檢視投資組合是否符合本身風險承受度。例如上周全球股市波動加劇，投資人如果自認受不了這麼高的風險和波動，最好提高投資債券的比重。

銀行財富管理主管說，例如投資人手上如果還有現金，可以加碼買進一些債券基金，在資產組合納入高債信政府債券部位；若現金不充足，則可減股增債。

德盛安聯四季回報債券組合基金經理人王銘祥表示，用來準備退休的投資，波動度不宜太高，可以選擇低波動的債券組合基金，除了債券低波動優勢，最重要是無論在景氣低迷或是擴張時期，都有適合的債券可以投資。

定期定額部分，富蘭克林投顧建議，以全球型股票替代過多的單一市場或產業基金全球型基金，全球型股票甚至可以加碼扣款，美歐成熟市場則建議繼續扣款，但減碼手中波動較大的單一市場與區域型基金。

富蘭克林投顧建議，目前空手的投資人，可以定期定額或分批布局體質佳且題材多元的拉丁美洲以基金，股價相對便宜的美國、台灣基金以及科技產業基金也是布局標的。